随着海风装机高景气提升，民政海缆与塔筒环节有望直接受益。

2024年海南重大项目包含6个海上风电项目，部北规模共计6.5GW，总投资803.32亿元，预备重大项目包含1个海上风电项目，规模为1GW，总投资230亿元。对于今年以来海风的发展，死亡失踪市场已有预期。

业内人士认为，民政随着近一两年行业的不确定性利空逐渐消失，民政以及未来几年的增长空间都比较乐观，无论从成长性和估值角度，海风板块都有了戴维斯双击的机会。2月5日，部北福建省发改委发布《关于印发2024年度省重点项目名单的通知》，部北入选省重点项目的海上风电项目共计11个，其中省在建重点项目共5个，省预备重点项目共6个。2023年，死亡失踪风电零部件企业海力风电股价下跌50.14%。

对于业绩下滑的原因，民政海力风电表示，除了计提减值，海上风电项目市场需求阶段性不足，以及产品价格整体下行，亦对公司业绩产生影响。中国可再生能源学会风能专业委员会数据，部北2023年海上风电装机量超过7GW，预计2024年海上风电装机量有望超过10GW。

财信证券预计，死亡失踪2025年的海上风电装机量有望达到16GW-18GW。

彭澎在《华夏时报》记者采访时表示，民政海上风机3000元/kW的价格应该还没有到底部，民政但是也差不多了，随着风机大型化的各方面技术更趋于成熟，未来还是有降价的空间。部北沿海省份也发布了2024年重大项目计划。

项目启动情况下，死亡失踪国内大型风机厂商纷纷中标。国金证券指出，民政即使自2023年第二季度以来，海风需求不及预期，2023年高电压等级海缆毛利率仍大多维持在35%-40%。

主要系央企管理层换届以及海风项目多种限制性因素的影响，部北风电项目的整体推进有所放缓，部北下半年以来限制性因素影响逐渐解除，海风项目加速推进，不过全年装机未达到年初预期。装机量方面，死亡失踪除了2024年海风装机有望高增长，2025年预期同样不错。

(责任编辑：法兰克辛纳区)